2009.02.02

Så gick det för PPM-spararna 2008

 "Värdet på premiepensionsspararnas samlade innehav minskade med 34,5 procent år 2008.

 Premiesparfonden, som investerar medel från de sparare som inte gjort ett aktivt val, minskade med 36,2 procent under perioden. Övriga PPM-fonder minskade med i snitt 33,8 procent.

 - År 2008 var det västa börsåret på 100 år. Ingen har varit opåverkad av detta. Stockholmsbörsen gick ner med över 40 procent och alla typer av aktiefonder har berörts av fallet". Citat från PPM:s generaldirektör Johan Hellman, (www.ppm.nu)

 Avkastningen för G2 Analys Guldmedlemmar slutade 2008 på minus 6%. Detta är den sämsta årsavkastningen i företagets historia och vi är inte nöjda. Men mot bakgrunden att många förlorat mycket mer än så, är det ett mycket bra resultat.
Mer om G2 Analys avkastning hittar du här.

 Vid minusavkastningar skall man komma ihåg, att för att ta igen ett fall på -35% (ex. från ett värde på 100 till 65), krävs en uppgång på +54% (från 65 till 100). En uppgång på mer än +54% är alltså vad som krävs för att de inaktiva spararna skall nå upp till samma värden som innan 2008.

2009.02.21 (reviderad)

Vad innebär efterlevandeskydd hos PPM

När du för första gången ansöker om att ta ut premiepension kan du ansöka om efterlevandeskydd. Efterlevandeskyddet innebär att din make, maka, registrerade partner eller i vissa fall sambo får del av de pengar som betalats in för din räkning om du dör före honom eller henne. Din premiepension betalas ut till din medförsäkrade så länge han eller hon lever.

Vissa PPM-rådgivare marknadsför även ett "extra" efterlevandeskydd. PPM-rådgivaren "PPM Bolaget" skriver även följande på sin hemsida:"Vi är stolta att säga att vi är, oss veterligen, den enda oberoende aktören som även erbjuder efterlevandeskydd." (Referens: http://www.ppmbolaget.se/Default.aspx?tabid=62 (2009-02-21))

G2 Analys: Detta är enligt oss en helt onödig produkt för säkert 90% av befolkningen. Produkten i sig främjar heller inte ett enklare pensionssystem och många hör också av sig till oss med frågor på vad detta innebär.

Produkten som PPM-bolaget marknadsför är i sig är inte olaglig, utan utgör ett efterlevandeskydd till, utöver det som man gratis kan få hos Premiepensionsmyndigheten (PPM). Man kan även vända sig direkt till PPM. Via följande länk kan du hitta riktig information, från PPM, angående efterlevandeskydd för dina PPM-pengar:

G2 Analys: Generellt vad gäller efterlevandeskydd bör man se det som en extra försäkring på sitt PPM sparande. Dvs om man dör tillfaller PPM-besparingarna maka/make. Denna försäkring kostar givetvis antingen genom en årskostnad eller genom att du själv, om du fortsätter leva, får en lägre pension.

Som vi ser det skall man endast utnyttja efterlevandeskydd om den ena har mycket lägre pensionssumma att se fram emot. Och då är det den med hög pension som skall välja efterlevandeskydd, för att den med mindre medel i förhållandet skall kunna överleva drägligt. Annars bör man avstå för att kunna få ut full pension. Många säljer detta som ett mervärde, men det är få som egentligen behöver det. Och som sagt, pensionen blir då lägre.

Om du har valt efterlevandeskydd inom PPM, så blir även arvsvinsten från andra betydligt lägre.

Följdfråga från medlem: Får jag arvsvinst från mina avlidna föräldrar? Deras pensionskonton måste väl vara avslutade vid det här laget.

Arvsvinst är premiepensionspengar från avlidna som fördelas mellan samtliga pensionssparare.

Som du säger så har din mors och fars pensionskonton avslutats. Detta sker i samband med att en person avlider. Om de innan de avled tecknat efterlevandeskydd så hade deras kvarvarande pension tillfallit de efterlevande som de angett som förmånstagare.

De flesta väljer dock att inte ha efterlevandeskydd. Dvs utan efterlevandeskydd så går dina pensionspengar tillbaka till kollektivet om du avlider. Det är detta som du ser i ditt pensionsbesked under arvsvinst. Dvs det är pensionspengar som aldrig blev utplockade utav de som avlidit i förtid och du får då del av dessa pengar istället. Dessa arvsvinster förstärker årligen pensionerna för alla andra pensionssparare i Premiepensionssystemet.

De som väljer att teckna efterlevandeskydd med tex. en maka/make som förmånstagare, kan vara säker på att de pengar man själv sparat ihop i pensionssystemet tillfaller sin förmånstagare. Att teckna efterlevandeskydd kostar dock. Pensionsutbetalningarna till dig själv blir då lägre så länge du lever eftersom pengarna också ska räcka till din medförsäkrade om du dör före honom eller henne. Du får då inte heller del av arvsvinsterna från övriga pensionssparare som avlidit i förtid.

2009.01.29

Kritisk granskning av redovisade avkastningar

David Hässler på nättidningen Realtid.se granskar PPM-rådgivarnas redovisade avkastningar med rubriken 'Hemliga konton bakom fantastisk avkastning'. Intressant läsning! G2 Analys uppmuntrar mer transparens för att våra kunder skall kunna jämföra uppnådda avkastningar hos olika aktörer. Läs gärna artikeln!
Se även vår redovisning av avkastning för våra Guldmedlemmar!

2009.01.03

Skrota den finansiella rådgivaren

Över en kaffe på lunchen under senhösten, träffade jag en nybliven 'finansiell rådgivare'. Denne var förbluffad över hur lätt det var att som ny i branschen bli rådgivare. Jobbet var på deltid och innebar telefonförsäljning efter några veckors säljutbildning om de finansiella produkterna som skulle säljas. I detta fall var företaget Monetar. Personen i fråga var deltidssjukskriven från tjänsten som massör/terapeut och glad över det nya jobbet som 'finansiell rådgivare'.

Kul för personen i fråga, men ett exempel på hur dåligt rollen 'finansiell rådgivare' fungerar. Att Finansinspektionen tillåter detta, som skall verka för förtroendet för branschen, är minst sagt förvånande.

Finansanalytikern Peter Malmqvist dömer i Dagens Nyheter Debatt ut finansbranschens systematiskt dåliga vägledning:

"Man undviker den avgörande frågan om de personliga riskerna för kunden vid valet mellan aktier och räntefonder. De flesta sparare som placerat i aktier de senaste tio åren har i dag förlorat på det. Skälet är att finansmarknadens rådgivning nästan helt undviker den mest avgörande frågan vid riskbedömningen: Är just nu rätt tidpunkt att öka sitt aktiesparande eller är det bättre att vänta? Rådgivarna uppmanar alltid till aktiesparande eftersom detta innebär högre lönsamhet för finansbranschen än sparande i säkra räntefonder. Man upplyser alltså inte spararna om riskerna med aktieköp även vid tidpunkter när professionella placerare skulle handla annorlunda. Och det finns ingen anledning att tro att finansaktörerna själva tänker avstå från vinster för att spararna ska få en lugnare tillvaro." Läs hela artikeln på DN Debatt här!

Artikeln tar även upp standardsvar från den finansiella rådgivaren som "På lång sikt går aktier alltid upp". Dvs rådgivaren frånskjuter sig ansvaret att leverera en bra analys och prognos av konjunkturen, för att sedan sälja på kunden en av sina egna fonder som man sedan kan dra in förvaltningsavgifter på tills nästa gång om två år, då kunden kommer in på kontoret igen.

G2 Analys ger följande recept på ovanstående problematik:

Idag fungerar inte den rådgivande funktionen inom finansbranschen. Förvirrade pensionssparare söker idag upp sin bank och träffar en av bankens/försäkringsmäklarens säljare, som kallar sig rådgivare, i hopp om en oberoende rekommendation vid placeringar.

Peter Malmqvist slår huvudet på spiken i sin artikel och det är Finansinspektionen som bör agera.

G2 Analys fokuserar även i fortsättningen på analytikersegmentet (punkt 1) och välkomnar andra aktörer att jobba för en sundare finansbransch.

//Jesper Grannas

2008.12.16

7 av 10 PPM-konton på minus

"Finanskrisen slår hårt mot svenskarnas PPM-sparande. Hela 70 procent av alla pensionskonton ligger på minus, vilket är en rejäl nedgång sedan årsskiftet 2007/2008, då bara 1 procent låg på minus.

Sedan årsskiftet har börsen fallit 44 procent och 100 miljarder kronor utraderats från svenskarnas PPM-konton, skriver Dagens Industri på måndagen. Oron växer och allt fler väljer nu att placera om sina pengar. I fjol genomfördes 2,5 miljoner fondbyten, men i år är den siffran redan slagen."

Citatet ovan är från Veckans Affärer, den 1/12-2008.

Det är tydligt att konjunkturen spelar en stor roll för utvecklingen hos svenska fondsparare. De som inte lyckats förutsäga vart konjunkturen är på väg blir förlorare.

G2 Analys har även med årets nedgång en genomsnittlig årsavkastning på +8%. Vissa år blir det +20% och andra år blir det ingen avkastning. Men över tiden ligger våra Guldmedlemmar mycket bra till.

2008.10.03

Privata Affärer granskar

Sofia Ullerstam från Privata Affärer ställer frågor till Jesper Grannas på G2 Analys om PPM. Privata Affärer ger betyget "låg risk" till G2 Analys vid jämförelse mellan olika PPM-rådgivare (Privata Affärer oktober 2008).

2008.09.25

Bakläxa till betygsättarna!

Spekulation med lånade pengar har varit en lysande affärsidé bland Wall Streets investmentbanker. Denna affärsidé tillsammans med bolånekrisen i USA är anledningen till varför USA nu lägger fram krispaket efter krispaket för att rädda de stora risktagarna i finansbranschen. Till vilken nytta kan man undra? Att rädda dessa aktörer från konkurs och behålla de på den internationella arenan kan vara ett misstag som uppmuntrar till ytterligare finanskriser de kommande 10 åren. Vetskapen att staten kommer och räddar de som tar hög risk med lånade pengar och som sedan står med värdelösa investeringar och skulder upp till öronen när nedgången är ett faktum är farlig.

Allt talar för att USA:s skattebetalare är de första som får betala kalaset, som då inte ens får avsedd effekt på sikt. Bättre att låta de som har tagit hög risk med andras pengar få gå i konkurs som Lehman Brothers gjorde, så att risktagningen blir mindre lönsam. USA vill nu att andra länder skall stötta med ytterligare krispaket. Hoppas EU står emot detta tryck.

En sektor inom finansbranschen som verkar ha gjort sin hemläxa dåligt är de ratinginstitut, som bedömmer och sätter betyg på företagens kreditvärdighet, och som inte kunnat förutse riskerna bolagen utsatt sina långivare för. På Lehman Brothers hemsida, bolaget som nu gått i konkurs, kan man fortfarande läsa om uttalanden från år 2005:

"Standard & Poor's upgrades Lehman Brothers' long-term senior debt rating to A+ from A, citing diversified earnings base and strong risk management."

"Named 'Best Investment Bank' by Euromoney in its 2005 Awards for Excellence."

Lehman Brothers har alltså för bara några år sedan höjts till skyarna av ledande institut. Strax innan Lehman Brothers nu begärdes i konkurs hade företaget betyget "stort A" från ratinginstituten Moodys och Standard & Poor’s. Betyget betyder att risken för en konkurs ansågs vara lägre än en promille.

Hur bra har dessa ratinginstitut gjort sin läxa? Ratinginstituten har den viktiga funktionen att tala om för alla investerare, stora som små, hur tillförlitliga de är att ge låna ut sina pengar till.

Bakläxa!!

Referens fanns tidigare på Lehman Brother's hemsida. Företaget gick i konkurs och ses som en del av finanskrisens start år 2008.

2008.08.20

Konjunkturen viker.

Den nedåtgående globala och nationella trenden håller fortfarande i sig. Vi går på kort sikt ur alla råvaru- och energibaserade placeringar i väntan på bättre konjunkturutsikter. Även övriga placeringar har nu en inriktning på låg risk.

Tillväxten i den svenska ekonomin blir långsammare de kommande kvartalen. Främst på grund av den svagare internationella konjunkturen, men också på grund av mer pessimistiska hushåll. Högre boräntor, minskad finansiellt utrymme hos konsumenterna och en hög inflation är faktorer som har bidragit till det dämpade stämningsläget och den svaga konsumtionstillväxten.

Följer du våra fondrekommendationer? Läs vårt senaste nyhetsbrev här.

2008.05.25

Tragisk utveckling för Swedbanks kunder

Swedbank PPM Förvaltning erbjuder just nu PPM-förvaltning åt sina kunder. Banken erbjuder kunden fyra portföljer beroende på behov. Portföljerna kallas PPM Låg, PPM Medel, PPM Hög och Momentum. Detta är en tråkig utveckling för branschen och framförallt bankkunderna.

Vi ser en stor risk i att anlita bankernas PPM-tjänster för förvaltning av kundernas PPM-besparingar. Det viktigaste argumentet att välja en oberoende analytiker är att denne inte i första hand rekommenderar sina egna PPM-fonder. I detta fall är det högst troligt att Swedbank styr in spararna på Swedbank's egna fonder, istället för att hitta mer konkurrenskraftiga fonder åt spararna i hela PPM:s fondutbud.

Storbankerna ser givetvis en stor möjlighet att styra in kunderna i deras egna fonder då det är där de tjänar mest pengar genom förvaltningsavgifter. Detta gör att spararna hade kunnat få bättre utveckling på sina pengar någon annanstans. Att Swedbank dessutom lägger över valet på spararna att välja risknivå genom fyra olika portföljer är en svaghet. Här borde banken göra bedömningen vilken risk och avkastningsförväntan som bör sättas beroende på konjunkturläget.

Vi tror att den enda lösningen är att använda oberoende rådgivare för att välja PPM-fonder. Då vet man att rådgivaren inte tjänar pengar på att rekommendera sina egna fonder. Avgiften hos oberoende rådgivare på ca 220 kronor per år är dessuom en rätt liten avgift idag. För den som har 100.000 på sitt PPM-konto (realistiskt med bra förvaltning) motsvarar avgiften 0,22%. En summa som bra rekommendationer avkastar på dagar eller några veckor.

2008.05.05

Ny statistik från PPM

Alla PPM:s 785 fonder hade tillsammans en genomsnittlig utveckling på +5,6% under 2007. Premiesparfonden som är soffliggarnas fond, hade en avkastning på +4,7% och G2 Analys Guldmedlemmar fick +21% under samma period.

Under maj månad 2008 får PPM-spararna ytterligare 1,7 miljarder att placera. Under årets första tre månader 2008, var den genomsnittliga avkastningen hos PPM -13,8%.

2008.03.08

Riksbankens agerande

Vi har sett en del rubriker i pressen om den svenska Riksbankens höjning av reporäntan. Vår bedömning är att det varit en hel del osakliga debattinlägg, särskilt från vissa intresseorganisationer. Målet för riksbanken är att långsiktigt hålla den svenska inflationen på 2%. Till detta har Riksbanken ett vapen, och det är räntevapnet. Just nu ligger inflationen på 3,5%. Räntevapnet påverkar dock den reella ekonomin som mest först 1-2 år efter en ändring. Det betyder att Riksbanken styr sin ränta utefter hur de tror att ekonomin i Sverige ser ut om drygt ett år.

Vi tycker att svenska bankers analytikerkår har varit "på läktaren och köpt korv" som inte förutsett denna ränteuppgång. I vårt nyhetsbrev den 25/10-2007 skrev vi följande: "Med dagens löne- och prisökningstakt kommer Riksbanken att dämpa inflationsutvecklingen och kyla av ekonomin genom att höja räntorna från dagens 3,75% till 4,75% under 2008."

Att Riksbanken nu lägger sig på 4,25% kommer därför inte som en överraskning.

2008.01.04

2007 ett Guldår

2007 blev ett turbulent år om man kikar i backspegeln. Två kraftiga ras ägde rum på Stockholmsbörsen under året. Ett under senvåren med anledning utav dåliga offentliga finanser i USA:s ekonomi och hög belåningsgrad i samband med att man såg slutet på högkonjunkturen. Och ett ras under senhösten då Sveriges flaggskepp Ericsson redovisade en kvartalsrapport under förväntan i kombination med en internationellt orolig marknad då storbanker i USA såg ut att ha lånat ut mer pengar än de borde.

Våra Guldmedlemmarnas avkastning slutade på +21% året 2007. Något vi är mycket stolta över, då vi i år tycker att vi fått ut mycket avkastning i förhållande till den risknivå vi hållit. Många andra rådgivare har detta år hamnat på minus eller med minimal avkastning. Stockholmsbörsen avslutade året 2007 på-6%.

2007.12.16

Soffliggare klarar Ericssonras

Dagens Nyheter (DN) hade den 22 oktober ovanstående rubrik och följande citat: "När Ericsson rasat med 30 procent på några dagar slår det hårt även mot pensionsfonderna. Soffliggarna är de som har klarat sig bäst."

Med soffliggarna menas de som inte gjort ett aktivt val i PPM-systemet. Soffliggarnas pengar placeras med automatik i Premiesparfonden som under 2007 haft en avkastning på 5,12% (fram till 14 December). Med tanke på raset på den svenska marknaden och internationellt kan man konstatera att soffliggarna klarat sig bra.

Vi vill givetvis gratulera soffliggarna för dessa5,12% och konstaterar att våra egna analyser under samma period givit en avkastning på 21%.

2007.12.16

Att aktivt vara passiv

Många PPM-rådgivare överlämnar valet av risknivå i portföljen till dig. Du får välja mellan låg risk, mellanrisk, hög risk och kanske även hur aktiv du vill vara.

Det kan finnas en god avsikt, då vissa sparare kanske vill ta olika risk med PPM-pengarna beroende på hur viktiga dessa inkomster är på sikt. Den som är välbärgad och har råd att förlora pengarna, kan ha råd med högre risk. En rationell tanke.

Vi tror på att PPM-rådgivare skall göra detta val åt spararen och justera risktagandet i portföljen utifrån konjunkturprognosen. Att ta en lägre risk är viktigt under perioder med nedåtgående marknader eller när konjunkuren riskerar att falla. På samma sätt är det viktigt att ta en högre risk när konjunkturprognosen är positiv. På så sätt får man större del av avkastningen i en uppåtgående marknad.

Se därför till att dina råd om PPM, inte stannar vi ett enda aktivt riskval som du "tryggt och passivt" kan använda dig av. Ett sådant val är ett aktivt val om att spara passivt. Många av storbankerna erbjuder också PPM-råd som är av denna sortens engångskaraktär.

Låt oss ta hand om bedömningen när du skall byta fonder för att uppnå hög risk och när du bör byta till lågrisk-fonder. På detta sätt kan dina besparingar vara aktiva och du själv vara passiv. Dvs ägna dig åt dina egna intressen.

2007.11.18

Hög avkastning under 2007.

Avkastningen på PPM-sparandet har varit mycket god i år för de flesta. Detsamma gäller vår PPM-portfölj som under året stigit med 27% (fram till 18:e oktober). Men det svåra är inte att med hög risk får en god avkastning under uppgång. Det svåra är att till samma förväntade avkastning ta så få risker som möjligt. Eller att klara av en nedgång utan att förlora stora delar av sina besparingar. Det är då som agnarna skiljer sig från vetet. Och det är då som det visar sig om våra råd lever upp till dina förväntningar. Det är vårt största mål.

Se vår historiska avkastning och bilda dig en egen uppfattning.

2007.09.01

Rekommenderar din storbanks rådgivare alltid sina egna fonder?

PPM erbjuder många hundra fonder att placera i. Din bank erbjuder troligen endast ett fåtal av dessa fonder. Bankernas säljare som ibland kallar sig rådgivare, vill gärna sälja bankens egna fonder. Men olika banker och fondkommisionärer är bra på olika marknader och branscher. Och sannolikheten att du hittar bättre fonder om du väljer ur hela PPM:s utbud är större än om du bara väljer din banks fonder.

Med vinden i ryggen har vi under senaste åren valt PPM-fonder till våra medlemmar med stor framgång. Vi har lyckats ge en bra och stabil avkastning till relativt låg risk och låga avgifter. Men en placerare är aldrig bättre än sitt allra senaste resultat. Därför siktar vi även framöver på att ge våra medlemmar bra avkastning.

2007.07.11

Otrolig utveckling för Guldmedlemmar!

Sedan start år 2000 har våra Guldmedlemmar haft en avkastning på i genomsnitt 12% per år (mätning gjord 2007-07-10). Detta trots att fallet vid lågkonjunkturen 2001 är inräknad. Under 2007 har utvecklingen varit 21% fram till 2007-07-10. En smått otrolig utveckling i jämförelse med de flesta andra PPM-rådgivare. Om man förvaltar sina pengar väl blir det med tiden en stor del av pensionen. Och ju mer pengar som sätts in desto viktigare är det att du gör riktiga val för att få en guldkantad pension.

Låt oss hjälpa dig med dina PPM-placeringar!

2007.07.10

Aktiva placerare får rikare pension

Aktiva placerare får rikare pension. Om man jämför avkastningen hos olika placerare som börjat sitt PPM-sparande samma år, får de aktiva spararna en mycket bättre avkastning än de sk "soffliggarna". Eftersom byten av fonder i PPM-systemet också är skattefria, finns det inga anledningar att sitta kvar på gamla fonder som går dåligt. Genom att låta någon annan analysera marknaden kan nu även den som inte har tid och lust få sina pengar att växa.

2007.07.09

PPM - statistiken talar för sig själv!

Enligt PPM (2007-01-19) är värdeutvecklingen på pensionsspararnas konton sedan start 29,2 procent. Våra Guldmedlemmars värdeutveckling sedan start var 48 procent (2006-12-01). I snitt har pensionsspararen 48.513 kronor på kontot. Det blir alltså allt viktigare att följa upp ditt PPM-sparande för att få en guldkantad pension.

Hög förväntad avkastning i förhållande till risk är mycket viktig för oss. Kan vi hjälpa dig med dina PPM-placeringar?

2006.03.31

Dålig avkastning på pengarna hos PPM?

2005 gav hos oss en avkastning på +23% och portföljen ligger årsskiftet 2005/06 hela 47% upp sedan starten. Följ våra fondrekommendationer och få en bra avkastning.

Steg-för-steg-Guide till en bra pension!

Varför använda en oberoende rådgivare?

Vad får du som medlem? Läs mer här ->

Gör en jämförelse mellan G2 Analys historiska avkastning, några relevanta index och den fond som alla passiva PPM-sparare har sina placeringar i. Oavsett om du redan gör dina egna val och lägger ned mycket tid på analys kan du ha mycket att vinna.

Historisk avkastning ->

Kontakta oss ->

Enligt lagen om elektronisk kommunikation måste vi informera dig om att vi använder så kallade temporära cookies. Om du inte accepterar det kan du inte använda våran webbplats.